期货塑料 2301 合约是上海期货交易所(SHFE)上市的塑料期货合约之一,其标的物为聚乙烯(PE)塑料。塑料 2301 合约的交易单位为 5 吨/手,合约月份为 2023 年 1 月。
基本面分析
供需关系
- 供应:2022 年以来,国内塑料行业开工率总体稳定,但新增产能有限。随着疫情缓解和经济复苏,塑料需求逐步回暖,供需关系趋于平衡。
- 需求:塑料广泛应用于包装、汽车、电子等行业。随着下游需求的恢复,塑料需求有望持续增长。
库存水平
- 社会库存:截至 2022 年 11 月,国内塑料社会库存处于历史低位,表明市场供应偏紧。
- 企业库存:企业库存也处于较低水平,反映出企业对后市需求持乐观态度。
技术面分析
均线系统
- 5 日均线:目前位于 7,000 元/吨附近,对价格构成支撑。
- 10 日均线:目前位于 7,100 元/吨附近,对价格构成压力。
- 20 日均线:目前位于 7,200 元/吨附近,是价格的重要趋势线。
技术指标
- MACD:DIF 线与 DEA 线形成金叉,表明价格有上涨趋势。
- KDJ:K 线和 D 线均位于高位,表明价格处于超买区域。
- RSI:目前位于 70 以上,表明价格已进入超买区域。
市场情绪
市场情绪总体较为乐观。随着疫情缓解和经济复苏,市场对塑料需求的恢复持积极态度。同时,低库存水平也支撑了价格的上涨预期。
交易策略
多头策略:
- 当价格突破 10 日均线时,可以考虑做多。
- 止损位设置在 5 日均线下方。
- 目标位设置在 20 日均线附近。
空头策略:
- 当价格跌破 5 日均线时,可以考虑做空。
- 止损位设置在 10 日均线上方。
- 目标位设置在前期低点附近。
注意:期货交易存在较大风险,请谨慎投资。以上策略仅供参考,不构成投资建议。